¿Cuáles son los principales cambios en los planes de pensiones?

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Cuáles son los principales cambios en los planes de pensiones

El Ministerio de Economía sacó el día 13 de noviembre a consulta pública un Real Decreto que modificará el reglamento de los planes de pensiones. Será aprobado en los próximos meses por parte del Consejo de Ministros. Pero, ¿Cuáles son los cambios en los planes de pensiones que un partícipe debe conocer?

  1. El dinero aportado en tu PP se podrá retirar a los 10 años sin límites: Ha sido una de las modificaciones que más ha dado que hablar. Lo refleja el artículo 8.8, que ha sido modificado introduciendo la posibilidad de disponer anticipadamente de los derechos consolidados del partícipe del plan de pensiones correspondientes a aportaciones realizadas con al menos diez años de antigüedad. Se añadió una disposición destacando que, todas aquellas aportaciones realizadas antes del 1 de enero de 2016 podrán hacerse efectivas a partir del 1 de enero de 2025. Según Inverco, se trata de una modificación que rompe con la esencia de los planes de pensiones, puesto que están destinados a la jubilación y podría poner en riesgo el modelo de ahorro finalista.
  2. Hacienda podrá embargar los planes de pensiones a los 10 años: Se modifica el apartado 7 del artículo 22 abriendo la posibilidad de que una autoridad administrativa o judicial pueda embargar las cantidades depositadas en el mismo. Sin embargo, no podrán ser objeto de embargo “hasta el momento en que se cause el derecho a la prestación o en que sean disponibles en los supuestos de enfermedad grave o desempleo de larga duración”.
  3. Se te deberá informar sobre tu Plan de Pensiones: El artículo 48, en sus apartados 4 y 7, obliga a la entidad gestora a, primero, remitir a cada partícipe de los planes la certificación sobre el total de las aportaciones realizadas en el año natural y el valor al final del mismo. Segundo, poner a disposición de los partícipes y beneficiarios un informe trimestral que contenga la rentabilidad acumulada en el ejercicio hasta la fecha, así como una relación detallada de las inversiones al cierre del trimestre.
  4. Comisiones máximas: Se modifica el artículo 84 del Reglamento de planes y fondos de pensiones que regula la comisión de gestión y depósito. La de gestión queda de la siguiente manera:
  • Renta fija (sin exposición a renta variable):85%
  • Renta fija mixta (exposición máxima a renta variable del 30%): 3%
  • Resto (exposición > 30% y garantizados):5%

En cuanto a la comisión de depósito, se establece como límite el 0.2%. Actualmente es del 0.25%.

Estas son algunas de las modificaciones más destacadas. Los más críticos consideran que son muy insuficientes si el objetivo es aumentar la demanda de planes de pensiones privados ante el peligro que corren las pensiones públicas. Hay que fomentar el ahorro, y cabe recordar las ventajas fiscales que tenían estos productos antes de 2006. Recuperándolas se daría un gran empujón a los planes de pensiones privados. Además, otros países están obligados a informar a sus trabajadores de cuál será la pensión futura que cobrarán. En España no es obligatorio, y sería una buena forma de que los trabajadores tomasen conciencia de la necesidad de complementar esa pensión con su ahorro.

¿Cobraré pensión cuando me jubile?

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Cobraré pensión cuando me jubile

¿Cobraré pensión cuando me jubile? Esta pregunta se la hacen cada vez más y más españoles. Y es que nos encontramos en un momento delicado para nuestro sistema de pensiones, según un estudio de la OCDE. El envejecimiento y la desigualdad son las dos principales tendencias que están amenazando un sistema de pensiones decente.

Según este estudio, España se encuentra actualmente en una situación buena. El porcentaje de mayores de 65 años respecto a la población activa es del 30%. Pero para el año 2050, se calcula que este porcentaje subirá hasta el 75%. Esto es debido tanto al “baby boom” registrado en la década de los 60, como al aumento de la esperanza de vida. Pero este envejecimiento de la población no es el único problema. Hay que sumarle el hecho de que los ingresos que venían aumentando entre generaciones se han estancado a partir de la década de los 60; y los actuales niveles de paro juvenil.

Los niveles de desigualdad de la riqueza han aumentado y, si no se realizan cambios, se va a traducir en una desigualdad en las pensiones. Varios estudios demuestran que los niños que se crían en familias ricas alcanzan niveles educativos superiores que aquellos que lo hacen en familias pobres, y que la tasa de desempleo de las personas con baja formación sigue siendo muy superior al de aquellas más formadas. El temor de los expertos es que estas desigualdades en el empleo y los ingresos se traduzcan en menores contribuciones a la seguridad social y, por ende, en menores prestaciones durante la jubilación. Lo que producirá, si no se cambia el sistema actual, una gran brecha entre lo que cobrarán los jubilados que más han aportado, frente a los que menos hayan aportado.

Por lo que la respuesta a cobraré pensión cuando me jubile, no está clara. Habrá que realizar varios cambios en el modelo actual para hacer sostenible el sistema de pensiones. Entre las posibles soluciones que contempla la OCDE están: las de subir la edad de jubilación; combatir la desigualdad en etapas más tempranas; que se reduzca el impacto del desempleo de larga duración; y que el sistema de pensiones ejecuten redes de seguridad para que redistribuyan los ingresos.

Habrá que ver qué medidas toma el gobierno respecto a este tema, pero lo que está claro es que debemos empezar a ahorrar para nuestra jubilación. En España hacer falta una mayor cultura financiera para que la población sepa gestionar su ahorro y reaccionar ante estas situaciones. Ya que en el mejor de los casos, vamos a necesitar unos ingresos que complementen nuestra pensión pública para poder mantener el nivel de vida del que hayamos disfrutado en nuestra vida laboral.

Nunca es tarde para abrir un plan de pensiones

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Nunca es tarde para abrir un plan de pensiones

España se convertirá en el año 2050 en el segundo país más envejecido de la OCDE (Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económico), después de Japón. Este escenario amenaza avances en el terreno económico en contra de lo que ha ocurrido en las últimas décadas.

Así lo asegura un informe publicado el 18 de octubre por la OCDE, donde se estudió la proporción de mayores de 65 años respecto a la población de 20 a 64 años. Actualmente, esa proporción es del 30,4% (28% media de la OCDE), es decir, por cada 100 personas en edad de trabajar hay 31 personas jubiladas. Esta proporción pasará en 2050, según lo estimado, al 75,5% (53,2% media estimada de la OCDE en 2050).

Además, a este problema hay que sumarle el que actualmente está aconteciendo en el Fondo de Reserva de la Seguridad Social, también conocido como la “hucha de las pensiones”. Es un fondo soberano de inversión creado en el año 2000. La finalidad del fondo es garantizar el sistema público de Seguridad Social. Pero este objetivo está en peligro, el máximo histórico de la hucha de las pensiones fue en 2011 con 88.815 millones de euros. En los primeros 11 años de vida no se retiró dinero del Fondo de Reserva. A partir de esta fecha, las retiradas de capitales han provocado que se reduzca hasta los 11.602 millones de euros actuales. Por tanto, se puede afirmar que el sistema de pensiones públicas en España está en riesgo.

Lo más recomendable ante estos datos es invertir en un plan de pensiones privado. No obstante, mucha gente se pregunta si con 45-50 años le puede interesar contratar un plan de pensiones. Antes de contestar a esta duda, tenemos que tener claro qué es un plan de pensiones. Se trata de un producto de ahorro privado orientado a la jubilación, y cuyo objetivo principal es complementar con él la prestación de jubilación a percibir. Es un modo de ahorrar y obtener rentabilidad de cara al futuro. Además, tiene ciertas ventajas fiscales ya que es posible deducirse en la declaración de la Renta las aportaciones que se realicen al plan (hasta 8000€).

Hay que tener una cosa clara cuando abrimos un plan de pensiones: a mayor edad mayor esfuerzo, dado que cuanto antes se comience a aportar a este plan de pensiones se dispondrá de más años para contribuir al mismo. A pesar de ello, sí es recomendable abrir un plan de pensiones a los 45-50 años ya que estos no abandonan su objetivo principal: seguir manteniendo el mismo nivel de vida que el inversor llevaba hasta el momento de la jubilación. Eso sí, habrá que escoger un plan de pensiones acorde a la edad y perfil del inversor. Por lo general, expertos del sector recomiendan que cuanto más cerca estemos de la jubilación habrá que asumir menos riesgos.

¿Cómo evitar que el ruido político afecte a mis inversiones?

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Cómo evitar que el ruido político afecte a mis inversiones

Vivimos un momento político delicado en Europa. El brexit, el desafío soberanista catalán, el auge del partido ultra en Alemania… Todo esto provoca incertidumbre en los mercados, afecta directamente a los principales índices europeos y hace que surja entre los inversores la pregunta: Cómo evitar que el ruido político afecte a mis inversiones. La respuesta está en los fondos de inversión de gestión activa y en la diversificación.

Los fondos de inversión permiten mitigar el ruido ya que aunque pertenezcan a un ámbito de inversión concreto, el gestor va a poder distribuir los activos bajo asesoramiento según su criterio (siempre cumpliendo con las reglas UCITS). Por lo cual, podrá mitigar el riesgo que pueda sufrir su cartera ante cualquier incertidumbre simplemente reduciendo una posición afectada y aumentando una posición que el crea positiva para su cartera.

De este modo, si un fondo de renta variable europea tuviera un peso importante en Reino Unido antes del brexit y el gestor previera el resultado del referéndum, seguramente redujera sus posiciones en Reino Unido dejando únicamente posiciones que se vieran poco afectadas por una hipotética salida británica; y aumentaría su posición en un activo sólido de la Unión Europea, como podría ser Alemania. Así, la caída que sufrió el índice de referencia europeo debido al brexit, pudo reducirla o mitigarla el fondo con una correcta distribución de activos.

También hay que tener en cuenta que existen ocasiones en que este ruido político tiene unas implicaciones tan grandes que es imposible esquivar una caída del precio de nuestros activos. Es por eso que nuestras inversiones deben estar bien diversificadas, invirtiendo en fondos de distintos ámbitos de inversión, descorrelacionados entre sí, para que las circunstancias que lastren al precio de uno de ellos no afecten a los demás.

Estas son las claves de una inversión coherente con la que obtener una buena rentabilidad asumiendo el menor riesgo posible. Una buena selección de fondos de inversión de gestión activa, eligiendo a los mejores profesionales para gestionar nuestros activos capaces de predecir los movimientos del mercado para así batir al índice; y una buena diversificación de activos para mitigar el riesgo y obtener rentabilidad de distintos mercados.

El auge de la Inversión Socialmente Responsable (ISR)

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Inversión Socialmente Responsable

En los últimos dos años han crecido un 16,3% en España. Su patrimonio es cercano a los 170.000 millones de euros, lo que supone un incremento del 20% más que el resto de la industria de fondos. Hablamos de los fondos de Inversión Socialmente Responsable (ISR), en inglés Socially Responsible Investment (SRI).

Los datos han sido obtenidos del “Estudio Spainsif 2016”. No existe una definición para los fondos universalmente aceptada. En Invesco los definen como aquellas inversiones que siguen “un proceso de selección de inversiones que conlleva una amplia variedad de aspectos, desde criterios negativos y de exclusión de compañías hasta otros criterios positivos en los que los factores medioambientales, sociales y de gobierno corporativo forman la base de los procesos de selección”.

Pero, ¿qué criterios se han de seguir para que un fondo sea socialmente responsable? Cada gestora tiene sus propios criterios, por lo tanto, cada Institución de Inversión Colectiva tendrá su propio ideario que no tiene por qué coincidir con el del resto de IIC. Existen criterios exigibles para poder usar la denominación “ISR”, pero básicamente se podrá usar cuando los valores en cartera o la mayoría de los mismos cumplan con criterios medioambientales, sociales y de gobierno corporativo.

Por otro lado, en cuanto a la rentabilidad, habría que llevar a cabo un amplio estudio para determinar si resultan menos, igual o más rentables que los fondos convencionales. Pero lo que sí está claro es que la composición de esta cartera tiene un menor riesgo socio ambiental, lo que podría contribuir a evitar pérdidas debido a estas cuestiones. Por ejemplo, si invertimos en un fondo que incluye en su cartera una empresa a la cual echan en cara un desastre medioambiental, podría disminuir el valor en bolsa de esta empresa, afectando así al valor del fondo. Es un simple ejemplo de cómo el riesgo socio ambiental existe y cómo con estos fondos podemos evitarlo.

En definitiva, la inversión socialmente responsable tiene dos objetivos esenciales: el impacto social y los beneficios económicos. Aunque los dos no van necesariamente de la mano, ya que solo porque una inversión se presente como socialmente responsable no significa que vaya a proporcionar a los inversores un buen retorno.

Los fondos responsables se irán incluyendo cada vez más en las carteras de los inversores. Los datos del inicio del post así lo muestran y cada vez son más las gestoras que deciden lanzar productos financieros ISR accesibles para cualquier tipo de inversor.

Antonio Banda: “Los robo advisor ponen de moda los algoritmos en la inversión”

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Entrevista a Antonio Banda, CEO de Feelcapital

M. T. ¿Parece que se han puesto de moda los robo advisors también entre los bancos… ?

A. B. El sector financiero ha descubierto la necesidad de acercarse a sus clientes de una forma limpia y segura, convirtiendo sus obsoletos sistemas de carteras de gestión discrecional en modelos Fintech. Pero así no es como se hacen las cosas. Difícilmente podemos considerar como robo advisors a productos a los que solo les han cambiado el nombre. Estos robots no se crean en cinco minutos. Deben tener detrás un desarrollo tecnológico y la capacidad de acceso individual al cliente. Nosotros estuvimos dos años realizando pruebas para poder ajustar nuestros algoritmos.

M. T. ¿Los algoritmos son la base de sus decisiones?

A. B. Los sistemas algorítmicos de Feelcapital tienen la función de descubrir la capacidad de inversión del cliente. No obstante, necesitamos su participación para poder conocer sus características como inversor y trasladárselas a la fórmula que define en el sistema su perfil de riesgo.

El encadenamiento de nuestros cuatro algoritmos consigue que cada uno de los clientes tenga sus características individualizadas, y por lo tanto la recomendación de inversión sea única. El seguimiento que hacen estos algoritmos de la situación personal del inversor, más la situación del mercado en ese momento, da lugar hasta un millón de combinaciones distintas que sirven para satisfacer las necesidades de cada persona.

Es muy importante conocer la definición psicológica del cliente para conseguir un perfil de riesgo realmente ajustado, de ahí que solo asesoremos a personas, no a entes que son incapaces de decidir cuál es su característica como inversor.

M. T. ¿Qué tiene su robo advisor que no tenga su competencia?

A. B. Feelcapital es realmente un robo advisor o asesor robótico. Nuestros sistemas son capaces de definir a cada cliente huyendo de las carteras modelo y de las carteras gestionadas en las que se basan el resto de los robo advisors españoles. Gestionar carteras modelo ya se hacía en los años cuarenta del siglo pasado. Pretender que solo metiendo tecnología a un modelo en el que la base principal de toma de decisiones la tiene un comité de inversiones o una persona no es lo que en el mundo se entiende como un robo advisor.

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GICS: sectores industriales en el mundo de la inversión

Diario
GICS, sectores industriales en el mundo de la inversión

El GICS (Global Industry Classification Standard) se creó en 1999 por MSCI y S&P para cubrir las necesidades de los inversores para clasificar de manera completa, fiable y transparente los sectores industriales en el mundo de la inversión. El GICS es ampliamente aceptado por la comunidad de inversores a la hora de analizar las inversiones, gestionar las carteras, y asignar activos. La estructura GICS tiene cuatro niveles: 10 sectores, 24 grupos industriales, 64 industrias, y 139 sub-industrias.

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¿Cuál es el nivel de educación financiera en España?

Diario, Finanzas personales
Cuál es el nivel de educación financiera en España

La OCDE define la educación financiera como “el proceso por el cual los consumidores mejoran su entendimiento de los productos, conceptos y riesgos financieros y, mediante información, instrucción y/o asesoramiento, desarrollan las habilidades y la confianza para llegar a ser más conscientes de los riesgos y oportunidades financieras, para realizar elecciones informadas, saber dónde dirigirse en caso de requerir ayuda y adoptar otras acciones efectivas para mejorar su bienestar financiero”. En este post trataremos de ofrecer una visión del nivel de educación financiera en España basándonos en dos estudios.

El primer informe al que haremos referencia es el ya conocido informe PISA. El último sobre teoría financiera se elaboró en 2015 y evalúa a niños de entre 13 y 15 años. El 24,7% de los estudiantes no pasaron la prueba. Es decir, según el informe, 1 de cada 4 niños no son capaces de resolver asuntos sencillos de economía como entender una factura, explicar los principales productos financieros o utilizar una tarjeta de crédito. El promedio español era muy parecido al de la media de los países encuestados. Cercanos a países como Italia o EEUU, y muy lejos de otros como Holanda, Rusia o China.

Este problema no solo existe entre los niños españoles. En 2015, El Banco Mundial llevó a cabo un estudio entre personas mayores de 15 años. Consistía en realizar una encuesta de 4 preguntas que tenían que ver sobre la diversificación del riesgo, la inflación y tipos de interés. El 49% de los españoles encuestados fueron capaces de responder con solvencia al menos 3 de 4 preguntas planteadas. En el ranking ocupó el puesto 24 de 140. El promedio español, que superó al de la media mundial, está aún muy lejos de promedios como el de Noruega, Reino Unido, Alemania o Bélgica.

Se han tratado de tomar ciertas medidas y algunas organizaciones como el Banco de España y la CNMV han llevado planes acabo. “CNMV y el Banco de España han presentado un Plan de Educación Financiera con el objetivo de contribuir a la mejora de la cultura financiera de los ciudadanos, dotándoles de herramientas, habilidades y conocimientos para adoptar decisiones financieras informadas y apropiadas”, se informa en la web del regulador; donde se señalan los beneficios sociales de una buena educación financiera, estrategias nacionales a llevar a cabo y las principales líneas de actuación. Son los únicos dos organismos públicos que más han hecho por buscar una solución a este problema.

Queda claro que en España hay que familiarizar a los ciudadanos con las cuestiones financieras y que, para ello, debemos centrarnos en los niños, a los cuales no solo hay que proporcionarles esa educación desde los colegios o institutos; además, los padres deben tener un papel clave en la formación financiera de los más pequeños.

Por último, recordar que muchos bancos se aprovecharán de este desconocimiento y que desde Feelcapital aconsejamos a aquellos clientes que quieran comenzar a invertir en fondos, formarse, en caso de no estarlo, para tener una buena base financiera. Tener conocimiento de los riesgos y oportunidades asociados a las inversiones es un aspecto clave.

¿La inestabilidad política en Cataluña afectará a mis ahorros?

Diario, Finanzas personales
La inestabilidad política en Cataluña afectará a mis ahorros

La situación del Gobierno español y el catalán está más tensa que nunca. Una posible salida de Cataluña del Estado español asusta a los mercados, y es que está claro que si esto finalmente ocurriera, provocaría una gran caída en la cotización de las empresas españolas y las empresas catalanas quedarían en una difícil tesitura. CaixaBank y Banco Sabadell han reducido su exposición a Cataluña por temor a que esto finalmente sucediera. Pero este escenario, tan poco probable para la mayoría de las agencias de rating, hace que muchos inversores se pregunten: ¿La inestabilidad política en Cataluña afectará a mis ahorros?

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Robo Advisor, la mejor opción para gestionar mis ahorros

Diario, Robo Advisor
Robo Advisor, la mejor opción para gestionar mis ahorros

Un Robo Advisor es una herramienta de inversión que utiliza algoritmos para emparejar a los inversores con las inversiones más adecuadas a su nivel de tolerancia al riesgo y les ayuda a alcanzar sus objetivos de inversión. Gracias a las nuevas tecnologías, pueden dar este servicio por un coste muy inferior al de los asesores tradicionales convirtiéndolos, según varios clientes, “en la mejor opción para gestionar mis ahorros”.

El crecimiento que están experimentando estas empresas es vertiginoso. Ya existen cerca de 64 Robo Advisor registrados en Europa, y más de 200 compañías en Estados Unidos. Según Business Insider, para 2020, los Robo Advisor administrarán alrededor del 10% (unos 8 billones de dólares) de todos los activos bajo gestión globales. A continuación enumeramos los factores que han llevado al crecimiento exponencial de estos asesores automatizados.

Demografía

A día de hoy, los llamados millenials no tienen ningún problema en ser asesorados por un robot, ya que han vivido la mayor parte de sus vidas utilizando la tecnología para mejorar aspectos de sus vidas.

Cantidad a invertir

Las empresas de inversión tradicionales requieren que los invesores tengan una cuantía mínima elevada para poder recibir sus servicios. Estas cantidades pueden ir desde los 300.000 € hasta 1 y 3 millones. Los Robo Advisors han reducido esta cantidad mínima hasta niveles que posibilitan a cualquier ahorrador poder invertir su dinero e incluso los han eliminado completamente.

Coste de los servicios

El coste de Robo Advisors varía en función de la empresa, pero suele ser mucho menor de lo que cobra un asesor tradicional. En Feelcapital cobramos una tarifa plana de 15 euros al mes, o 150 euros si haces el pago anual, IVA incluido y sin comisiones ocultas.

¿Por qué los Robo Advisor son la mejor opción para gestionar mis ahorros?

¿Por qué pagar más por menos? Los Robo Advisors están aquí para quedarse y la mejor manera de conocer sus ventajas es probándolos. Abre tu cuenta en Feelcapital aquí y empieza a tomar el control de tus inversiones.

¿Por qué los fondos de inversión son la mejor opción para invertir?

Diario, Fondos de inversión
Por qué los fondos son la mejor opción para invertir

¿Qué hace que los fondos de inversión sean tan atractivos? ¿Por qué los fondos de inversión son la mejor opción para invertir? Para resumir brevemente las bondades de los fondos de inversión debemos saber que un fondo de inversión agrupa el capital de los diferentes inversores permitiendo a estos beneficiarse de economías de escala. Los fondos están gestionados por un gestor profesional que se encarga de invertir el capital del fondo y crear beneficios para los inversores de dicho fondo.

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Tecnología: el Big Data y el machine learning

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Tecnología, el Big Data y el machine learning

A lo largo de la historia, la tecnología ha ido evolucionando y cubriendo distintas necesidades del ser humano en su día a día. El dominio del fuego, la invención de la rueda, la máquina de vapor, la revolución industrial, Internet… Toda esta tecnología está implícita en nuestro día a día. A nadie le llama la atención el fuego, los coches circulando por la carretera, los robots industriales o tener acceso a Internet desde cualquier lugar. Pero desde hace relativamente poco tiempo, vemos dos grandes avances tecnológicos que la gente no termina de asumir como tal, estos son el Big Data y el machine learning.

Esta nuevas tecnologías, de igual modo que el resto, buscan dar servicio a distintas necesidades que tenemos los seres humanos. Y lo más importante es que abarca una infinidad de sectores en los que son aplicables.

El Big Data lo vemos día a día, aunque muchos no lo aprecien. Cada vez que navegamos por la web nos bombardean con publicidad “hecha a medida” para nosotros. Cuando accedemos a Internet dejamos rastros en los sitios que visitamos, y estos datos después son utilizados para conocer los gustos de los usuarios y ofrecerle productos que se adaptan a sus necesidades.

El machine learning permite sacar conclusiones basadas en el estudio de bases de datos históricas. Esto nos permite hacer valoraciones realizando una infinidad de cálculos, que no serían posible sin el uso de estos algoritmos. A su vez esto posibilita realizar estudios de mercado, valorando las interacciones pasadas con los clientes, clasificándolas, y sacando conclusiones sobre cómo enfrentarnos a distintos problemas pasados en función de cómo se desenvolvieron estos en el pasado. También nos facilita valorar el riesgo, estudiando la volatilidad y las correlaciones pasadas de distintos activos y calculando fronteras eficientes a través de estos algoritmos.

La evolución tecnológica es inherente al ser humano. Aunque muchos todavía no lo hayan asumido, estos dos campos tecnológicos van a estar muy presentes en el futuro próximo. Y serán clave para la evolución económica y social que está aún por llegar.

¿Qué significa posicionarse en corto en un activo financiero?

Diario, Finanzas personales
Qué significa posicionarse en corto en un activo financiero

En primer lugar, tenemos que definir qué es posicionarse en corto en un activo. Cuando hablamos normalmente de invertir y comprar nos estamos refiriendo a ponernos largos, es decir, comprar una acción esperando que esta aumente su valor de forma que podamos venderla, beneficiándonos así de su plusvalía. Ponernos cortos entonces hace referencia justo a lo contrario, buscando ganancias con la bajada del precio del producto que se trate. Es importante saber que para poder hacer uso de las posiciones cortas debemos operar en mercados secundarios mediante derivados.

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¿Por qué tener liquidez es contraproducente para la inversión?

Diario, Finanzas personales
Por qué tener liquidez es contraproducente para la inversión

¿Cómo puede ser la liquidez contraproducente para la inversión? El efectivo es siempre mejor, ¿verdad? Desafortunadamente, la liquidez no es lo mejor cuando se trata de inversiones a largo plazo.

Muchos inversores piensan que mantener parte de la inversión en liquidez mientras el mercado padece alta volatilidad, ayudará a minimizar las pérdidas. Sin embargo, si bien es cierto que hay casos en los que mantener parte de la inversión en efectivo y a mano es la mejor opción, cuando se trata de inversiones a largo plazo tener liquidez en altas cantidades puede afectar negativamente a los objetivos de la inversión.

¿Cuándo mantener liquidez?

¿Cuándo debe un inversor mantener liquidez? La respuesta es que el inversor debe mantener efectivo cuando prevea que puede necesitarlo a corto plazo y siempre tener una cantidad para imprevistos (hacer frente a un gasto inesperado en la casa o del coche, por ejemplo). Si un inversor planea hacer una gran compra, como una casa, un coche, o va a hacer frente al pago de la matrícula de sus hijos, debe mantener el efectivo a mano. Sin embargo, si el inversor prevé que estos gastos van a ser a medio plazo obtendrá un mayor rendimiento invirtiendo en bonos a corto plazo.

¿Cómo puede ser la liquidez contraproducente para la inversión?

Ahora que hemos establecido que el efectivo debe mantenerse para necesidades a corto plazo, como grandes compras o emergencias, vamos a hablar sobre por qué la liquidez es contraproducente. El objetivo de los inversores a largo plazo es invertir su dinero en horizontes temporales elevados con el fin de generar rentabilidad sobre sus ahorros para las necesidades del futuro.

La primera razón por la que la liquidez es contraproducente es la inflación. Si no se genera una rentabilidad que equipare el efecto de la inflación en los ahorros, se perderá poder adquisitivo. La segunda razón es la importancia del interés compuesto que explicamos en este post sobre invertir dividendos en el que vemos la diferencia entre un crecimiento lineal de nuestro dinero versus un crecimiento exponencial. Cuando se mantiene dinero en liquidez se pierde la rentabilidad que se obtiene en el dinero invertido haciendo que este crezca a un ritmo muy inferior.

Feelcapital supera en rentabilidad al resto de los robo advisor españoles

Diario, Robo Advisor
Feelcapital supera en rentabilidad al resto de los robo advisor españoles

LA CARTERA FEELCAPITAL 90 ACUMULA EN 2017 UNA RENTABILIDAD DEL 7,8%.

OCHO DE LAS DIEZ CARTERAS FEELCAPITAL CONSIGUEN RENTABILIDADES POSITIVAS DESDE PRINCIPIOS DE AÑO.

Madrid, jueves 7 de septiembre de 2017. Las carteras de fondos asesoradas por el primer robo advisor español acumulan rentabilidades positivas en lo que llevamos de año y superan a las de sus principales competidores en España.

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